旭辉控股已提出最新境外债重组方案，目标化债33亿至40亿美元

房财经网 12月3日，旭辉控股发布了境外流动资金状况全面解决方案，以及业务发展的最新情况。

境外债务解决方案方面，旭辉控股表示，过去数月，协调委员会、债券持有人小组及其顾问，与其及顾问紧密合作，对旭辉的财务和经营状况，进行了深入的尽职调查。

为此，旭辉控股已积极回应了一系列尽职调查问题，并提供了各种形式的证明文件、文档和证据。各方在制定全面解决方案和收窄各项经济条款上的分歧方面，亦取得了重大进展。

旭辉控股已向协调委员会和债券持有人小组，提出了有关境外债务全面解决方案的最新提案，考虑向适用债务项下的债权人提供五个选项：将其适用债务转换为不同的美元计价新票据，或美元╱人民币计价新贷款的新债务工具，票面利率将介乎2%-4%之间。

旭辉控股力求通过对综合资产负债表进行去杠杆化，目标约33亿美元至40亿美元，并制定一个可持续的摊销时间表，解决适用债务项下的境外债务总额。

选项包含本金削减和转股的元素。对于附带转股元素的选项，于生效日的建议转股价，为旭辉控股股份现行交易价格的倍数，而后续阶段的转股价，可能会有所不 同。转股考虑以一种最终期限为年的工具进行，附带于生效日及其后每个周年日强制转股的元素。

截至2023年6月30日，旭辉控股境外债务不包括利息约70亿美元，其中包括优先票据约40亿美元、可换股债券18.95亿港元、优先永续债3亿美元、无担保贷款授信23亿美元，以及项目层面债务1.105亿美元。

同期，旭辉控股现金余额192亿元，投资性物业公平值约456.25亿元。

预测现金流方面，旭辉控股表示，其自2023年下半年至2032年期间，境内开发项目所产生的累计现金流总额，约为人民币1,040亿元至人民币1,150亿元。

其考虑因应市况及资产运营状况，逐步出售一部分投资物业及境外资产，预期可增加整体流动资金，约人民币120亿元至人民币140亿 元。

可偿还境外债务的累计现金流总额，估计约为人民币300亿元至人民币350亿元。

保交付方面，2023年，旭辉控股合集交付约11.8万套物业单位，刷新了成立以来的年度交付记录。2024年房地产市场仍处于调整其，在可能面临更多困难的情况下，其仍将竭尽全力冲刺交付8万套物业的交付目标，预计建安成本超过300亿元。